Dato for ledelsens godkendelse af årsrapporten:2024-02-05
Ledelsespåtegning:Ledelsespåtegning
Beskrivelse af usikkerhed ved indregning eller måling:Usikkerhed ved indregning og målingInvesteringsejendomme klassificeres regnskabsmæssigt efter dagsværdihierarki 3, hvilket betyder, at der ikke forefindes egentlige markedspriser og afkastestimater for koncernens individuelle ejendomme. Opgørelse af ejendommens dagsværdi indebærer derfor væsentlige regnskabsmæssige skøn, hvorfor koncernen ved dagsværdiregulering af ejendommen har besluttet at indhente en ekstern valuarvurdering. Dette for at sammenholde valuarvurdering med interne beregninger baseret på en anerkendt afkastbaseret beregningsmodel. Konklusionerne er for dagsværdien af koncernens investeringsejendom sammenfaldende. Valuarens vurderingsrapport er udarbejdet efter internationale standarder for valuarer (RICS-standard).
Statement by Management on the annual report
Identifikation af den godkendte årsrapport:Bestyrelse og direktion har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for Formuepleje Ejendomme Select A/S for regnskabsperioden fra 1. januar 2023 til 31. december 2023.
Management's review
Beskrivelse af virksomhedens væsentligste aktiviteter:De væsentligste aktiviteterEjendomsinvesteringer foretages på baggrund af investeringsstrategien, som omfatter køb og udlejning af eksisterende ejendomme eller ejendomme, der er under opførelse, og som primært anvendes til bebølse, og hvor højst 40 % af den samlede leje hidrører fra erhvervslejemål. Investeringsstrategien er bygget op omkring skabelse af en diversificeret ejendomsportefølje på tværs af danske vækstbyer med en attraktiv udlejningsmæssig udbuds- og efterspørgselssituation. Ejendommene, som erhverves, skal være opført i en vis kvalitet, ligesom vækstpotentialerne driftsmæssigt som minimum skal matche budgetforventninger. Formuepleje Ejendomme Select A/S har en forventet levetid på mellem fem og femten år med udgangspunkt i en levetid på ti år. Den faktiske levetid vil dog primært afhænge af udviklingen på ejendomsmarkedet og eventuelle attraktivesalgsmuligheder. Derfor kan levetiden afvige fra det forventede. Den fleksible levetid vurderes at udgøre et vigtigt bidrag til sikkerheden i koncernen, idet tidspunktet for salget af ejendomme kan tilrettelægges fleksibelt efter markedsforholdene. InvesteringsmålMålsætningen er at opnå et afkast, som mindst svarer til det afkast, som en uafhængig individuel investor kan forvente at opnå ved investering i udlejningsejendomme, der opfylder kravene i investeringsstrategi og investeringsområde, samt ved udøvelse af en hensigtsmæssig forvaltning ogadministration og ved brug af finansiering. ForvalterFormuepleje A/SVærkmestergade 25, 8. 8000 Århus CCVR-nr. : 18 05 97 38Den daglige ledelse er delegeret til forvalter. Formuepleje Ejendomme Select A/S har indgået en administrationsaftale med Formuepleje A/S som forvalter. Formuepleje Ejendomme Select A/S er registreret af Finanstilsynet som en alternativ investeringsfond (AIF). Forvalteren, Formuepleje A/S, er under tilsyn fra Finanstilsynet. AIF'ens aktiviteter skal overvåges af en af Finanstilsynet godkendt depositar. DepositarNordic Compliance Services A/SOslo Plads 22100 København ØCVR-nr. : 40 48 83 16RevisionEY Godkendt Revisionspartnerselskab Værkmestergade 258000 Århus CCVR-nr. : 30 70 02 28RegnskabsårFormuepleje Ejendomme Select A/S' regnskabsår følger kalenderåret. ForordFormuepleje Ejendomme Select A/S fremlægger i dag et koncernregnskab med et ikke tilfredsstillende resultat efter skat på -650. 039 kr. Koncernens egenkapital udgør pr. 31. december 2023 i alt 107. 496. 018 kr. , svarende til en indre værdi pr. aktie på 390,01 kr. Resultatet er især påvirket afEn stabil og tilfredsstillende drift af fondens pt. eneste ejendom. De faldende priser på markedet for investeringsejendomme afspejles i dagsværdiregulering af ejendommen på -4. 150. 000 kr. Koncernens valg om ikke at udnytte den aktuelle investeringsreserve som følge af de stigende renter og fortsat faldende ejendomspriser. Samlet anser ledelsen årets resultat for ikke tilfredsstillende. Koncernens balance er som følge af det investerede beløb konservativt struktureret uden anvendelse af hverken langfristet eller kortfristet kreditforeningsgæld.